日內(nèi)瓦保險(xiǎn)協(xié)會(huì)最新研究報(bào)告：政府需成為“最終的保險(xiǎn)人”

• 為了支持政府與保險(xiǎn)業(yè)之間就如何在大流行的情況下彌合業(yè)務(wù)中斷風(fēng)險(xiǎn)的保障缺口展開討論，日內(nèi)瓦保險(xiǎn)協(xié)會(huì)發(fā)布了大流行風(fēng)險(xiǎn)的公共部門與社會(huì)資本合作解決方案，概述了四種可能的由政府主導(dǎo)的方案：1)直接保險(xiǎn)，2)再保險(xiǎn)，3)社會(huì)保險(xiǎn)，4)災(zāi)后的保障 (Public-Private Solutions to Pandemic Risk)
• 該研究系列的第一份報(bào)告《大流行風(fēng)險(xiǎn)的可保性調(diào)查》（An Investigation into the Insurability of Pandemic Risk）已指出，單靠保險(xiǎn)公司是無法保障業(yè)務(wù)中斷風(fēng)險(xiǎn)的：預(yù)計(jì)2020年全球因疫情而導(dǎo)致的減產(chǎn)損失超過4萬億美元，而全球財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)的年度保費(fèi)僅為1.6萬億美元，其中來自業(yè)務(wù)中斷保單的保費(fèi)據(jù)估計(jì)更是只有300億美元。
• 風(fēng)險(xiǎn)資本的要求使得私營(yíng)保險(xiǎn)公司無力提供切實(shí)有效的大流行病業(yè)務(wù)中斷風(fēng)險(xiǎn)保障，但它們可以利用其在風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、風(fēng)險(xiǎn)緩解和理賠管理方面的專長(zhǎng)，作出重要的非風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)方面的貢獻(xiàn)。

蘇黎世2021年4月21日 /美通社/ -- COVID-19表明，與大流行相關(guān)的業(yè)務(wù)中斷與各級(jí)政府實(shí)施封鎖措施的決定直接相關(guān)，這使得保險(xiǎn)公司無法對(duì)此類風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行建模和確定費(fèi)率。此外，它本質(zhì)上是系統(tǒng)性的，導(dǎo)致了廣泛的、同時(shí)發(fā)生的經(jīng)濟(jì)損失。由于相當(dāng)高的資本要求，私營(yíng)保險(xiǎn)市場(chǎng)還是無法對(duì)大流行病業(yè)務(wù)連續(xù)性風(fēng)險(xiǎn)提供切實(shí)有效的保障。因此，政府的參與對(duì)于加強(qiáng)對(duì)未來大流行病沖擊的防范和抵御能力而言至關(guān)重要。

在此背景下，日內(nèi)瓦保險(xiǎn)協(xié)會(huì)剛剛發(fā)布了公共部門與社會(huì)資本合作應(yīng)對(duì)大流行病風(fēng)險(xiǎn)的解決方案，闡述了政府可以發(fā)揮主導(dǎo)作用的四個(gè)典型的大流行病風(fēng)險(xiǎn)融資方案：

• 直接保險(xiǎn)：公共部門為面臨大流行風(fēng)險(xiǎn)的工商企業(yè)提供自愿或強(qiáng)制性的保險(xiǎn)。
• 再保險(xiǎn)：政府為保險(xiǎn)公司提供超過一定門檻并在某個(gè)限額之內(nèi)的再保險(xiǎn)保障。
• 社會(huì)保險(xiǎn)：適度的公共部門保障范圍，并通過事前付款方式（例如稅收或征費(fèi)）強(qiáng)制參與。
• 災(zāi)后的保障：政府為受影響者提供臨時(shí)的安全保障。

認(rèn)識(shí)到?jīng)]有一種萬能的解決方案，該報(bào)告根據(jù)以下七個(gè)公共政策目標(biāo)評(píng)估了每種方案的效益：1)保障最大化，2)有限的公共風(fēng)險(xiǎn)敞口，3)資金與需求匹配，4)對(duì)降低風(fēng)險(xiǎn)的激勵(lì)措施，5)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的成本效率，6)運(yùn)營(yíng)效率，7)宏觀經(jīng)濟(jì)效益。

日內(nèi)瓦保險(xiǎn)協(xié)會(huì)秘書長(zhǎng)Jad Ariss指出：“在大流行期間，由于自身無法控制的封鎖措施，眾多企業(yè)特別是中小型企業(yè)蒙受了巨大的財(cái)務(wù)損失，這不啻為一場(chǎng)悲劇。公共部門不得不介入，提供數(shù)萬億美元的緊急救濟(jì)措施。政府和保險(xiǎn)公司必須共同努力，以彌合這次COVID-19疫情暴露的巨大保障缺口，而政府則應(yīng)是主要的參與者。”

日內(nèi)瓦保險(xiǎn)協(xié)會(huì)研究與前瞻性探討主管、該報(bào)告的主要作者Kai-Uwe Schanz表示：“我們想強(qiáng)調(diào)的是，在報(bào)告中概述的四種大流行風(fēng)險(xiǎn)保險(xiǎn)方案中，事后發(fā)放現(xiàn)金補(bǔ)助，如許多政府為應(yīng)對(duì)COVID-19所做的那樣，可能是成效最低的。對(duì)于其它方案而言，決定參與是強(qiáng)制的還是自愿的，以及保險(xiǎn)公司在費(fèi)率和提供保障范圍方面的作用是關(guān)鍵的考慮因素。我們希望這份報(bào)告能為政府和保險(xiǎn)公司在最終敲定合作方案時(shí)提供有效的攻略。”